Análisis del impacto de un shock climático sobre la morosidad en la cartera de créditos bancarios otorgados al sector agrícola en el Paraguay. Período 2002-2015

Resumen

En el trabajo se realiza un análisis del impacto de un shock climático sobre la morosidad en la cartera de créditos bancarios otorgados al sector agrícola en el Paraguay. Este país tiene una economía pequeña y abierta, por lo que tuvo una alta volatilidad en su crecimiento, gran parte de dicha volatilidad esta explicada por su ingreso dependiente del sector agrícola, lo cual lo convierte en un país vulnerable a los cambios climáticos. Para el análisis del trabajo de investigación se utilizan los modelos econométricos de cointegración a largo plazo y el de corrección de desequilibrio donde se incorpora la variable dummy para representar al shock climático. Conforme a los resultados, el crecimiento de los créditos hacia el sector agrícola generalmente no implica una variación de la morosidad del sector, sin

embargo, en el modelo a largo plazo sí existe una relación significativa entre el shock climático y la morosidad en el sector agrícola. En el corto plazo, tanto el PIB del sector agrícola y la tasa activa en moneda nacional no tienen relación con la morosidad, pero sí se puede observar en el modelo de corrección de desequilibrio que existen otros factores que se encuentran en el error de la regresión de forma exógena y que guarda relación con la morosidad.